投資信託の基準価額について
株に株価があるように投資信託にも基準価額あるいは基準価格と呼ばれるものがあります。この投資信託の基準価額は投資信託の価値を表すものですが、1日の間で値段が変わる株価と異なり、投資信託の基準価額が決定されるのは、1日1回市場終了後に算出されて速報値として公表されています。 投資信託を購入する場合、約定日の基準価額が約定金額となります。
ご存知のように投資信託は多くの投資家から集めた資金をひとまとめにしてファンドを組成し、株や債権などで効率的に運用するものです。このようにして得られた利益は、分配金として投資家に支払われたり、投資信託の基準価額の上昇という形で投資家に還元されることになります。投資信託の基準価額は１万円前後に設定されているものが多く、資金の少ない個人投資家でも気軽に投資に参加することができるうえに高い分散投資効果も得られます。投資信託に組み入れられている株や債権が値上がりすれば、投資信託の基準価額も値上がりすることになります。
投資信託の価値を表す基準価額はどのように計算されるのでしょうか？
投資信託の基準価額の速報値はその日の投資信託の純資産総額を１口あたりの金額に換算したものです。まず、投資信託に組み入れられている有価証券の時価総額に債権の利子や株の配当金を加えて投資信託の資産総額を求めます。次に資産総額から運用コストを引いた純資産総額を求めます。最後に純資産総額を投資信託の総口数で割ったものが投資信託の基準価額となります。